Riester war gestern: Ab dem 1. Januar 2027 gibt es das Altersvorsorgedepot. Du sparst in ETFs, der Staat legt bis zu 540 € Zulage pro Jahr obendrauf – mit Kindern sogar deutlich mehr. Hier liest du in wenigen Minuten, wie das neue Vorsorge-Depot funktioniert, für wen es sich lohnt und wo die Stolperfallen liegen.
Was ist das Altersvorsorgedepot überhaupt?
Stell dir ein ganz normales Wertpapierdepot vor – nur mit eingebautem Staats-Bonus. Du richtest einen Sparplan ein, zum Beispiel auf einen weltweit streuenden ETF, und auf förderfähige Eigenbeiträge gibt es bis zu den gesetzlichen Höchstgrenzen eine Zulage. Das Geld bleibt bis zur Rente im Depot und arbeitet dort für dich.
Das Altersvorsorgedepot (kurz: AV-Depot) ist der Nachfolger der Riester-Rente. Der Bundestag hat die Reform am 27. März 2026 beschlossen, der Bundesrat hat am 8. Mai 2026 zugestimmt. Ab dem 1. Januar 2027 dürfen Banken, Neobroker, Fondsgesellschaften und Versicherer AV-Depots anbieten.
Der große Unterschied zu Riester: keine Pflicht-Garantie mehr. Bei Riester musste am Ende mindestens das eingezahlte Geld zurückkommen. Klingt sicher, hat aber viel Rendite gekostet, weil die Anbieter einen großen Teil in schwach verzinste Anleihen stecken mussten. Im AV-Depot darfst du jetzt voll auf Aktien-ETFs setzen. Wer lieber eine Garantie möchte, findet daneben weiterhin klassische Garantieprodukte.
So viel legt der Staat drauf
Das Beste zuerst: Gerade kleine Sparraten werden besonders stark gefördert. Die Zulage setzt sich aus drei Bausteinen zusammen:
- Grundzulage: Auf die ersten 360 € im Jahr gibt es 50 Cent pro Euro, auf alles darüber bis 1.800 € noch 25 Cent. Maximal sind das 540 € pro Jahr.
- Kinderzulage: Für jedes Kind, für das du Kindergeld bekommst, legt der Staat einen Euro pro eingezahltem Euro dazu – bis zu 300 € pro Kind und Jahr. Die volle Kinderzulage gibt es schon ab 25 € im Monat.
- Berufseinsteigerbonus: Wer zu Beginn des Beitragsjahres noch keine 25 Jahre alt und unmittelbar zulageberechtigt ist, kann einmalig 200 € Berufseinsteigerbonus erhalten.
Damit überhaupt Zulagen fließen, musst du mindestens 120 € im Jahr einzahlen, also 10 € im Monat. Insgesamt sind Einzahlungen bis 6.840 € jährlich möglich; gefördert werden Eigenbeiträge bis 1.800 €.
Die folgenden Beträge gelten für unmittelbar Zulageberechtigte. Für mittelbar berechtigte Ehe- oder Lebenspartner gelten Sonderregeln.
Deine Sparrate & die staatliche Förderung
Schon ab 10 € im Monat sicherst du dir die ersten Zulagen. Je nach Sparrate und Kindern wächst dein staatlicher Turbo kräftig mit.
| Deine Sparrate | Eigenbeitrag / Jahr | Grundzulage | Zusatz mit 1 Kind |
|---|---|---|---|
| 🌱 10 € im Monat | 120 € | + 60 € | + 120 € |
| ✨ 25 € im Monat | 300 € | + 150 € | + 300 € |
| 🚀 50 € im Monat | 600 € | + 240 € | + 300 € |
| 🔥 150 € im Monat | 1.800 € | + 540 € (Max.) | + 300 € |
Bonus für Gutverdiener: Ist deine Steuerersparnis durch die Beiträge höher als die Zulage, erstattet dir das Finanzamt die Differenz.
Ein Rechenbeispiel: Du bist 30 und sparst ab 2027 jeden Monat 150 €. Mit der vollen Grundzulage landen effektiv 195 € pro Monat in deinem Depot. Bei angenommenen 6 % Rendite pro Jahr nach Kosten kämst du mit 67 auf rund 306.000 €. Eingezahlt hast du selbst 66.600 €, rund 20.000 € kamen als Zulagen vom Staat – den Rest erledigt der Zinseszinseffekt. Wichtig: Das ist eine Modellrechnung vor Steuern in der Auszahlphase, keine Garantie. Vereinfachend wird die jährliche Zulage monatlich mitinvestiert; Inflation ist nicht berücksichtigt.
Was darf ins Depot – und was nicht?
Das AV-Depot ist kein Spielplatz für Zocker, sondern ein Werkzeug für den langen Atem. Deshalb gibt es klare Spielregeln:
- Erlaubt: Fonds und ETFs der Risikoklassen 1 bis 5 (steht im Produktinformationsblatt) sowie Anleihen von EU-Staaten, deutschen Ländern und Gemeinden. Breite Welt-ETFs wie der MSCI ACWI oder FTSE All-World liegen meist in Klasse 4 und passen damit rein.
- Nicht erlaubt: Einzelaktien, Kryptowährungen, Zertifikate und andere spekulative Produkte.
Du willst dich um gar nichts kümmern? Dann gibt es das Standarddepot. Jeder Anbieter muss eines anbieten oder auf das eines Partners verweisen. Hier sind die Effektivkosten gesetzlich auf höchstens 1 % pro Jahr gedeckelt.
Den Anbieter kannst du während der Ansparphase wechseln, in den ersten fünf Jahren kann das aber Gebühren kosten.
Merke: Vergleiche die Effektivkosten der konkreten Angebote einschließlich Vertrags-, Verwaltungs- und Vertriebskosten.
Auszahlung und Steuern: So kommt das Geld zu dir zurück
Das AV-Depot ist für die Rente gedacht. Die Auszahlung beginnt frühestens mit 65 Jahren oder mit dem Start deiner gesetzlichen Altersrente, spätestens mit 70. Dann hast du die Wahl:
- Auszahlplan: Du bekommst monatliche Raten, die mindestens bis zu deinem 85. Lebensjahr laufen. Der Rest bleibt so lange investiert. Anders als eine lebenslange Rente kann ein befristeter Auszahlplan enden, obwohl du noch lebst.
- Lebenslange Rente: Du lässt dein Guthaben verrenten und bekommst eine Rente bis zum Lebensende, egal wie alt du wirst.
Und die Steuern? Während der Ansparphase zahlst du auf Kursgewinne und Dividenden im Depot keine Abgeltungsteuer. Erst im Alter wird versteuert: Auszahlungen aus geförderten Beiträgen werden vollständig mit deinem persönlichen Einkommensteuersatz versteuert. Für ungeförderte Beiträge gelten andere Regeln. Das nennt man nachgelagerte Besteuerung. Weil das Einkommen im Ruhestand meist niedriger ist, fällt der Steuersatz dann oft geringer aus als heute.
Stolperfallen, auf die du vorbereitet sein musst
Damit dein Altersvorsorgedepot reibungslos wächst, behalte diese typischen Risiken und ihre Gegenmittel im Blick.
🔒 Geld ist gebunden
Vor der Rente kommst du nur in Ausnahmen (z. B. Immobilie) an das Guthaben. Wer vorher förderschädlich entnimmt, muss Zulagen und Steuervorteile zurückzahlen.
Dein Gegenmittel: Notgroschen und kurzfristige Sparziele getrennt auf Tagesgeld oder im normalen Depot halten.
📉 Keine Garantie
Ohne Garantie kann dein Depot zwischendurch deutlich im Minus stehen. Auch zum Auszahlungsbeginn sind Verluste möglich.
Dein Gegenmittel: Lange Laufzeit, breite Streuung und Ruhe bewahren. Schwankungen gehören zur Marktvolatilität dazu.
💸 Teure Produkte
Nur das Standarddepot hat den Kostendeckel von 1 %. Andere Varianten, vor allem Versicherungsmantel, können mehr kosten.
Dein Gegenmittel: Effektivkosten vergleichen, schlanke ETF-Lösungen bevorzugen.
📜 Alter Riester-Vertrag
Eine Kündigung kann bereits erhaltene Zulagen kosten.
Dein Gegenmittel: Nicht vorschnell kündigen. Erst prüfen, ob ein Wechsel ins AV-Depot oder ein Ruhenlassen sinnvoller ist.
Fazit
Das Altersvorsorgedepot macht endlich, was viele sich von Riester immer gewünscht haben: einfach in ETFs sparen und trotzdem Geld vom Staat bekommen. Besonders stark profitieren Familien, Berufseinsteiger und alle, die mit kleinen Raten starten. Zeit ist an der Börse der stärkste Hebel – und ab Januar 2027 läuft die Uhr mit Staats-Bonus. Also: Anbieter vergleichen, Sparplan planen und entspannt durchstarten.
